Vaihtoehdot ovat helppoja ostaa; Vaikea myydä

Lukijalta:

"Kun haluan ostaa yksittäisiä, out-of-the-money vaihtoehtoja, menettää rahaa useimmilla kauppoillani. rahaa (ITM) jossakin vaiheessa, mutta pidin liian kauan toivoen, että he siirtyisivät vielä kauemmas ITM: stä. Vain ahneudestani, olen paitsi menettänyt kaikki voitot, mutta myös menettäin maksun, jonka maksoin -

Saan tarkkoja ennusteita ja silti menetti rahaa. Vaihtoehdot eivät ole minulle. "

Valitettavasti tämä on yleinen tilanne. Kauppiaat menettävät rahaa, syyttävät vaihtoehtoja huonoa kaupankäyntinsä sijaan ja hylkäävät option kaupankäynnin.

Tämä on vaikea ratkaista, koska se edellyttää, että nämä toimijat ottavat käyttöön erilaisen ajattelutavan. Sen sijaan, että syytettäisiin "vaihtoehtoja" epäonnistumisestaan, heidän pitäisi tarkastella kahta muuta tekijää:

• Erityisen optiostrategian valitseminen.
• Heidän kykynsä harjoitella kurinalaisuutta riskinhallinnassa

Optiot ja riskienhallinta

Useimmat ihmiset ajattelevat " riskienhallintaa ". ajan. Kun kaupankäynnin vaihtoehtoja, se toteutetaan valitsemalla sopiva sijainnin koko. Ja se on avain riskien hallintaan. Kokeneet toimijat tietävät kuitenkin, että hyvään riskinhallintaan liittyy myös tappiota tappioita , kun kaupat menevät epäonnistumaan. Mutta on vielä toinen näkökohta äänen riskinhallinnasta, jota ei useinkaan huomioida: voittojen suojaaminen.

Yksi tapa saada parempia tuloksia voiton suojaamiseksi on aloittaa jokainen kauppa kirjoittamalla kaupankäyntisuunnitelma , koska se poistaa sattumanvaraiset (satunnaiset) päätökset. Kun uskot, että osakekurssi liikkuu korkeammaksi (tai pienemmäksi), on helppoa "vain ostaa joitain puhelut" (tai laittaa) ja nähdä, mitä tapahtuu. Tämä ei ole hyväksyttävä suunnitelma kauppiaalle.

Ensinnäkin tärkeät päätökset on tehtävä: Olettaen, että haluat ostaa vaihtoehtoja, jotka tarjoavat parhaan mahdollisuuden tehdä rahaa - perustuu odotuksiin osakekursseista? Mikä on paras lakko hinta ? Mikä on odotetun hinnanmuutoksen ajoitus, mikä on paras viimeinen voimassaolopäivä? Mikä on voitto tavoite? Kun sinulla ei ole voittoa, unohdat syyt tämän kaupan tekemiseen. Sitten sinulla ei ole aavistustakaan, milloin poistua. Se ei ole koskaan kannattavaa ottaa kantaa - kun ainoa syy on toivoen ansaita enemmän rahaa.

Sanoin siis kirjeenvaihdostukselle, että osa murheellesi ei ole ahneus. Se on pelisuunnitelman puuttuminen.

OTM-asetukset

Toinen merkittävä tappiosi on se, että ostat out-of-the-money-vaihtoehdoista. Ymmärrän, että ne ovat usein halpoja, mikä mahdollistaa sijoituksesi kaksinkertaistamisen tai kolminkertaistamisen.Kuitenkin näiden mahdollisuuksien mahdollisuudet siirtyä rahansa elinaikaan ovat alle 50% (hyvä arvio todellisen mahdollisuuden liikkua ITM milloin tahansa sen elinaikanaan on jotain, voit laskea < vaihtoehdosta delta ). Jos todella huomaat, että vaihtoehdosi "usein" siirtävät ITM: n, olet ammattitaitoinen varastovalitsin, eikä ole mitään syytä menettää rahaa niin monista kaupoista.

Jos sinulla on kaupankäyntisuunnitelma - tehty ennen vaihtoehtojen ostamista - sinulla on automaattisesti poistumissuunnitelma. Suunnitelma suojaa joitakin ansaitut voitot. Toki, suunnitelma voi muuttua ehtojen mukaisesti, mutta kun ostat vaihtoehtoja ilman suunnitelmaa, sitten (mielestäni) kaikki muut kauppapäätökset tehdään satunnaisesti eikä suunniteltu älykkäästi. Ja tämä ei ole tie ansaita rahaa.