Miksi monet uudet sijoittajat menettävät rahaa

Tämä artikkeli kirjoitettiin alun perin vuonna 2010, kun Yhdysvaltain osakemarkkinat olivat vasta alkaneet toipua romahtamisesta, joka osui alhaiseen maaliskuussa 2009 sen jälkeen, kun se oli pahin taloudellinen sula, vuonna 1929-1933. Täysin upeita yrityksiä myytiin hinnoista, jotka olivat todistettavasti halpoja järkevän yksityisen hankkijan näkökulmasta neuvotellussa aseiden pituudessa. Arkistoi säilyttää viestin koskemattomuuden tämän johdanto-osan tekstin avulla, jotta se antaisi sinulle kontekstin sen, miksi se kirjoitettiin niin voimakkaasti, kun ihmiset lopettivat eläkesäästämiensä säästöt ja alkoivat kiroilua sijoittamalla varoihin tai muihin arvopapereihin .

Joulun ostoskauden virallisella aloituspäivän jälkeisellä kiitospäivällä, joka on tullut vuosittainen rite, Wal-Mart, Target, Best Buy ja muut jälleenmyyjät ilmoittavat suuria alennuksia televisioissa , videopelejä ja leluja. Jännittävät hinnankorotukset ovat innoissaan, muuten järkevät ihmiset viettävät koko yön leiriytyäkseen jalkakäytävällä jäädyttäen säällä odottaen, että heidän suosikkiosastoonsa ajetaan ovella, kun ovet avautuvat.

Kuvittele maailma, jossa nämä asiakkaat menivät ulos myymälästä aina, kun tavara myytiin. He juoksivat huutaen autolleen, sanomalla, että heidän oli lähdettävä kotiin ja palattava aikaisempaan ostotilaansa nyt paljon halvemmalla, koska DVD-soittimien kustannukset laskivat! Sinä todennäköisesti mumittaa jotain näistä "idiootteista", kun taistelitte väkijoukkoa saamaan osaksi kauppaa ostamaan kaiken voitavan, vaikka hinnat olivat alhaiset. Heti kun asiat vakiintuivat, tiedät, että voisit todennäköisesti laittaa ne eBay: iin siistit voitot.

Mutta tämä outo skenaario on se, mitä esiintyy lähes joka kerta, kun meillä on markkinoiden kaatuminen. Koska aloin kirjoittaa sijoituskohteita kymmenen vuotta sitten, olemme käyneet läpi ainakin kaksi suurta osakekaavaa (syyskuun 11. päivän jälkeen ja Lehman Brothersin romahtamisen jälkeen luottokriisi).

Joka kerta kun osakemarkkinat tai joukkolainamarkkinat etenevät etelässä, mikä on väistämätöntä elämässä (huiput ja laaksot ovat yleisempiä kuin jatkuva nouseva suuntaus), olet kuullut tavallisten sijoittajien tarinoita laskemasta 401 (k ) omistamiensa yritysten, myymällä pois Rothin IRA-sijoituksensa ja siirtämällä kaiken käteiseksi. Itse asiassa markkinoiden kaatumisen pahimmillaan vuosien 2008 ja 2010 välillä niin monet sijoittajat pysäköivät rahaa valtion velkasitoumuksiin sen sijaan, että hyödyttäisivät varastojen ja yrityslainojen alhaisia ​​hintoja, jotka olivat todellinen hetki, jolloin Treasurys tuotti negatiivinen tuotto - tarkoittaen, että taattiin menettää rahaa - ja sijoittajat ostivat niitä edelleen niin nopeasti kuin mahdollista, niin suuri pelko ja paniikki.

Onnellinen totuus Sijoittajien on harkittava

Tässä on valitettava totuus: jos Yhdysvaltojen osakemarkkinat tulevat arvottomiksi, sinulla ei ole työtä. Jos olette vuosikymmenien päässä eläkkeelle siirtymisestä, oletko todella sitä mieltä, että koko Yhdysvallat on vähemmän rahaa kolmekymmentä tai neljäkymmentä vuotta? Vakavasti? En usko sitä. Internet nykyisessä muodossaan oli tuskin olemassa kaksikymmentä vuotta sitten ja se edustaa nyt huomattavaa osaa koko taloudestamme.

Teknologia ja innovaatio jatkavat liiketoiminnan ja kansakuntien muuttamista.

Tämä tarkoittaa sitä, että jos olet tarpeeksi fiksu tietääksesi, ettet tiedä miten sijoittaa ja sijoittaa rahasi edulliseen indeksirahastoon, joka ostaa maan suurimmat yritykset, kuten Fidelityn Spartan 500 -rahasto, voit hyödyntää työnantajasi vastaavia varoja 401 (k): n maksuosuuksin ja olet dollarikustannus keskimäärin, niin että ostat keskimäärin jatkuvasti ostamasi hintaa, historia on osoittanut, että olet tilastollisesti todennäköisesti hyvin hyvin yli vuosikymmenien ajan. Kaksikymmentävuotias, joka oli valitettavaa sijoittamaan suuren masennuksen korkeuteen vuonna 1929, olisi toipunut paljon aikaisemmin, jos hän ostavat jatkuvasti varastoja romahtamisen aikana, koska niiden kustannusperusta oli niin paljon alempi.

Etkö halua, että isovanhemmat ovat ostaneet Coca-Colan osakkeita suuressa masennuksessa? Kun osingot sijoitetaan uudelleen, jokainen 19 dollari sitten on nyt yli $ 5 000 000 nykyään. *

* Vuoden 2016 aikana Coca-Cola Companyn yksittäisen osuuden arvo, jonka osingot on sijoitettu uudelleen, on nyt saavuttanut 10 000, 000 ja 15 000 000 dollaria. Vaikka tämä ei anna tuottoa, sijoittaja voisi ansaita eteenpäin - monet suuret yritykset lopulta epäonnistuvat - se osoittaa, että yrityksellä on pitkäaikainen talous, jolla on suuri talous, riippumatta volatiliteetista, joka on keskeinen opinnäytetyö.

Huomaa, että saldo ei tarjoa vero-, sijoitus- tai rahoituspalveluja eikä neuvoja. Tiedot esitetään ilman eri sijoittajien sijoitustavoitteita, riskinsietokykyä tai taloudellisia olosuhteita, eivätkä ne ehkä ole sopivia kaikille sijoittajille. Aiempi tulos ei osoita tulevia tuloksia. Sijoittaminen sisältää riskin, mukaan lukien mahdollisen pääoman menetyksen.