Miten markkinoiden ajankohta sijoitusrahastojen kanssa

Sijoittaessa sijoitusrahastoja, kaikki sijoittaminen on markkinoiden ajoituksen muoto, vaikka käytät myös buy-and-hold-investointistrategiaa. Jos esimerkiksi päätetään ostaa rahasto, olet valinnut mitä osta ja kun

ostaa sen. Sama pätee myyntisivulle - päätätte mitkä investoinnit myydä, kuinka monta osaketta, ja päätät ajoituksen riippumatta siitä, oletko tietoisesti "ajastanut markkinoita" vai ei.

Kuten kaikilla sijoitusstrategioilla ja rahoitussuunnitelmilla, on monia tapoja onnistua. Sinun tarvitsee vain löytää yksi tai kaksi strategiaa, jotka toimivat sinulle ja pysyvät heidän kanssaan. Tässä on 10 tapaa viedä aikaa markkinoilta sijoitusrahastojen kanssa ja markkinoiden ajoituksen varovaisuus lopussa:

1. Yrittäkää sijoittajan pahin vihollinen

Ben-Grahamin sijoittajan pahin vihollinen on usein itse itseään varten. Ehkä suurin erehdys, jonka sijoittaja voi tehdä, on sallia itsensä sokaisemalla vahingoittamalla tunteita, kuten pelkoa, ahneutta, ahdistusta ja halun hallintaa, jotka kaikki voidaan minimoida tai neutralisoida nöyryyden ja kärsivällisyyden avulla. Kun teet päätöksiä tietäen, että on mahdotonta "ohittaa markkinat" ja ymmärrät, että tulokset eivät ole usein hetkellisiä, aletaan vähentää kertoimet huonoista päätöksistä, jotka yleensä ovat tunteita.

Nämä huonot päätökset voivat tulla ulkopuolisilta lähteiltään, kuten talousmedialta. Oletteko lukeneet artikkeleita, jotka painavat emotionaalisia painikkeita, kuten "Miten saada rikkaita nopeasti markkinoille ajoitus"? Yritä pitää tietosi kulutusta mahdollisimman tosiasiallisena. Mutta jos tunnet tarvetta pysyä yhteydessä siteeseen, joka haluaa tuntea tunteita, varmista, että se tasapainotetaan toisella lähteellä, joka on todellisuuspohjaisempi.

2. Arvo vs. kasvu vs. indeksi

Olitpa rakentamassa sijoitusrahastojen portfoliota tyhjästä tai etsit parasta keinoa nykyisen sijoitusseurannan tehostamiseksi, olet viisas ymmärrä, missä markkinatilanteessa arvo ja kasvu strategiat toimivat parhaiten.

Kasvustrategiat (kasvuosakkeiden sijoitusrahastojen), kuten nimestä ilmenee, toimivat tyypillisesti parhaiten markkinakehyksen kypsissä vaiheissa, kun talous kasvaa terveellä vauhdilla. Kasvustrategia heijastaa, mitä yritykset, kuluttajat ja sijoittajat tekevät samanaikaisesti terveellisissä talouksissa - kasvavat odotukset tulevasta kasvusta ja käyttävät enemmän rahaa sen tekemiseen. Teknologiayritykset ovat hyviä esimerkkejä, samoin kuin muutkin teollisuuden alat, kuten energia tai vaihtoehtoiset alueet, kuten jalometallit. Ne ovat tyypillisesti arvokkaita, mutta ne voivat edelleen kasvaa näiden arvioiden lisäksi, kun ympäristö on oikein.

Arvostrategiat (arvo-osuudet) ovat tyypillisesti paremmat kuin kasvu ja sekoitus (indeksi) taantuman aikana. Ajattele vuonna 2002, kun "dot com -kupla" oli täysin puhjennut ja kasvu oli kulman takana. Viime aikoina 2008, The Great Recessionin huippu, näkemysarvo hallitsee kasvua.

3. Paras aika investoida pienikokoisiin varoihin

Perinteinen viisaus sekoittuu siihen, milloin on paras aika sijoittaa pienten korkkavarastojen rahastoihin. Jotkut sanovat, että ne toimivat parhaiten korkojen nousussa, mutta pienikokoinen määräävä asema voi usein esiintyä talouden elpymisen aikaisessa vaiheessa, jolloin korot voivat olla suhteellisen korkeita ja laskussa. Perustelut ovat, että pienet yritykset voivat alkaa elpyä kasvavissa talouksissa nopeammin kuin suuremmat yritykset, koska niiden kollektiivinen kohtalo ei ole sidottu suoraan korkotasoon ja muihin taloudellisiin tekijöihin, jotka auttavat niitä kasvamaan. Pienen veneen tavoin vesiliikenteessä pienet yritykset voivat liikkua nopeammin ja liikkua tarkemmin kuin suuret yritykset, jotka liikkuvat kuin jättiläinen valtamerialukset.

4. Ajoitukset rahastosijoitusten avulla

Sijoitusrahastojen rahavirrat, joita yleensä kutsutaan "rahavirroiksi", osoittavat, kuinka sijoittajat sijoittavat rahansa sijoitusrahastoihin.

Virrat ovat sijoitusrahastoista tai niiden ulkopuolelta tulevia dollareita. Jotkut sijoittajat käyttävät rahavirtoja johtavana taloudellisena indikaattorina, mikä tarkoittaa sitä, että vihjeitä siitä, mihin suuntaan talous voi lähitulevaisuudessa olla, saadaan selvittämällä, miten rahastosijoittajat investoivat tänään. Jos esimerkiksi rahavirrat ovat positiivisia - rahastoihin kuluu enemmän dollareita kuin rahavirtoja - sijoittajat voivat pitää tätä merkkinä siitä, että talous lähenee tulevaisuudessa positiivisesti.

5. Bear Market -rahastojen käyttäminen

Bear-market -rahastoja ovat rahasto-osuuksia, jotka on rakennettu ja suunniteltu rahoille, kun markkinat laskevat. Tätä varten karhujen markkinarahastot sijoittavat lyhyisiin positioihin ja johdannaisiin, joten niiden tuotot yleensä siirtyvät vertailuindeksin vastakkaiseen suuntaan. Siksi paras aika käyttää karhu markkinoiden varoja on lähellä loppua sonni markkinoilla tai kun sijoittaja näkee vakuuttavia todisteita karhu markkinoilla.

6. Aikaa markkinoille sektoreilla

On olemassa useita eri teollisuudenaloja, kuten terveydenhuolto, talous ja teknologia, ja jokainen sektori pyrkii hyvin toimiin talouskasvun ja supistumisen eri vaiheiden aikana. Siksi on mahdollista aikaistaa markkinat sektoreilla tai ETF: issä. Vaikka ei ole hölmöä luotettavaa tapaa ajoittaa osakemarkkinoita, lisäämällä sektoreita pieniin osuuksiin sijoitussalkkuun, kuten kolmesta tai neljästä sektoripääomasta tai ETF: stä, jotka on jaettu 5 prosenttiin, voivat itse asiassa lisätä hajauttamista (minimoida riski) ja lisätä mahdollisesti salkkua tuottoa.

7. Momentum Investointi: ajoitus ja strategia

Yleisesti ottaen ja erityisesti sijoitusrahastojen avulla, jotka on suunniteltu vauhdittamisstrategian vangitsemiseksi, ajatus on "ostaa korkeammat ja myydä korkeammat". Esimerkiksi rahasto-osuudenomistaja voi hakea kasvuvauhtia, jotka ovat osoittaneet suuntauksia hintojen johdonmukaiselle vahvistumiselle, ja odottaa, että hintojen nousu jatkuu.Tämä ajoitus on yleensä sonnien jälkimmäisissä vaiheissa, joissa osakekurssit ovat yleisesti nousseet yli muutaman vuoden ajan ja taloudellinen sykli on lähestymässä kypsät vaiheet.

Useimmille sijoittajille paras tapa on käyttää hyvä kasvuindeksin vaihto-kaupankäyntirahastoa, kuten Vanguard Growth ETF (VUG) tai aktiivisesti hallinnoitua kasvua, kuten Fidelity Growth Company (FDGRX).

8. Taktisten varojen kohdentaminen

Taktisten varojen kohdentaminen on investointityyli, jossa sijoittaja pyrkii aktiivisesti tasapainottamaan ja mukauttamaan kolme ensisijaista omaisuusluokkaa (varastot, joukkovelkakirjat ja rahavarat) tavoitteena maksimoida sijoitustuotot ja minimoida riski verrattuna vertailuarvoon, kuten indeksi. Tämä investointityyli poikkeaa teknisen analyysin ja perusanalyysin perusteista, koska se keskittyy ensisijaisesti varojen allokointiin ja toissijaisesti investointien valintaan.

Tähän taktisiin tehtävät investointityyliin kuuluvat se, että jakaminen muuttuu vallitsevista (tai odotetuista) markkinoista ja taloudellisista olosuhteista riippuen. Näistä ehdoista ja sijoittajan tavoitteista riippuen tietyn omaisuuserän (tai useamman kuin yhden omaisuuserän) jakaminen voi olla neutraalipainotettu, ylipainotettu tai alittava painotettu.

On tärkeää huomata, että taktinen varojen jako poikkeaa ehdottomasta markkinoiden ajoituksesta, koska menetelmä on hidas, tarkoituksellinen ja järjestelmällinen, kun taas ajoitukseen liittyy usein useampia ja spekulatiivisia kaupankäyntiä. Siksi taktinen varojen allokointi on aktiivinen investointityyli, jolla on passiivisia investointeja, ostamaan ja pidättämään ominaisuuksia, koska sijoittaja ei välttämättä luovu omaisuuslajeista tai investoinneista vaan pikemminkin painojen tai prosenttiosuuksien muuttamisesta.

9. Teknisen analyysin käyttäminen

Tekninen analyysi on markkinoiden ajoitusmenetelmä, jota kyseenalaistaa tehokas markkinapotentiaali (EMH), jossa todetaan, että kaikki arvopapereihin, kuten osakkeisiin liittyvät tunnetut tiedot on jo otettu huomioon näiden arvopapereiden hinnoista. Siksi analyysin määrä ei voi antaa sijoittajalle etua muihin sijoittajiin nähden. Tekniset toimijat käyttävät usein kaavioita tunnistaakseen viimeaikaiset hintatrendit ja nykyiset markkinakehitykset tulevien mallien ja suuntausten ennustamiseksi. Toisin sanoen on olemassa erityisiä malleja ja suuntauksia, jotka voivat tarjota tekniselle toimijalle tiettyjä merkkejä tai signaaleja, joita kutsutaan indikaattoreiksi tulevaisuuden markkinoiden liikkeistä. Esimerkiksi joissakin kuvioissa annetaan kuvailevia nimiä, kuten "pää ja hartiat" tai "kuppi ja kahva". Kun nämä patters alkavat muodostaa ja tunnustetaan, tekninen elinkeinonharjoittaja voi tehdä investointipäätöksiä perustuen kuvion tai trendin odotettuun tulokseen.

10. Osta ja pidä strategia Kyllä, jopa buy-and-hold on markkinoiden ajoituksen muoto! Jos katsot, että aina kun olet ostamassa osakkeita, joukkovelkakirjoja, sijoitusrahastoja tai ETF: itä, valitset osakkeiden määrän ja määrän sekä dollarin määrän, sinulla on ajoitettu

ostos! Vaikka paljon buy-and-hold-järjestelyistä pidetään passiivisena sijoituksena, varsinkin kun sijoittajat käyttävät "aseta ja unohda" filosofian taktiikoilla, kuten dollarin kustannuslaskennalla, buy-and-hold-palkkiot ovat vielä ajankohtaisia, vaikkakin vähäisessä määrin.

Markkinoiden ajoitus on tyypillisesti sijoittajien ostamia ja myytäviä lyhyemmillä kausilla, joiden tarkoituksena on ostaa alhaisilla hinnoilla ja myydä korkealla hinnalla, kun taas buy-and-hold-tyyppinen osto edellyttää yleensä ostamista säännöllisin väliajoin ilman, pitääkseen pitkiä aikoja.

Lisäksi buy-and-hold-sijoittaja väittää, että pidemmän ajanjakson pitäminen vaatii vähemmän kaupankäyntiä kuin muut strategiat. Siksi kaupankäyntikustannukset minimoidaan, mikä lisää sijoitussalkun kokonaistuottoa. Sijoittajien mielestä "aikaa markkinoilla" on varovaisempi investointityyli kuin "markkinoiden ajoittaminen".

Huomiota markkinoiden ajoituksesta

Markkinoiden ajoitus on sijoitusstrategia, jossa sijoittaja tekee sijoituspäätöksiä, ostaa tai myydä sijoitusvaroja tulevaisuuden ennusteiden perusteella. Mutta onko Market Timing Wise? Kysymys siitä, onko markkinoiden ajoittaminen järkevä sijoitusrahaston sijoittajille, voidaan vastata kysymällä toinen kysymys: Onko mahdollista ennustaa tulevaisuutta? Lyhyt vastaus on "Ei. "Markkinoiden ajastin uskoo kuitenkin, että on mahdollista ostaa osakkeita tai sijoitusrahastoja korkealla hinnalla ja myydä alhaisilla hinnoilla niiden arvioimalla tulevaisuuden markkinoita ja taloudellista toimintaa.

Useimmat olisivat samaa mieltä siitä, että markkinoiden ajoitus voi olla mahdollista lyhyessä ajassa, mutta on vaikeampaa ennakoida johdonmukaisesti ja tarkasti osakemarkkinoiden kehitystä pitkiä aikoja. Voidaan varmasti ennustaa tulevaisuutta, mutta tämä ei tarkoita, että ennustukset tulevat totta. Keskimääräisen sijoittajan kannalta monipuolinen pitkäaikaiseen sijoitusrahastojen portfolio on paras strategia. Sijoitusrahastojen salkun rakentaminen soveltuu parhaiten silloin, kun sijoittaja on harkinnut huolellisesti sijoitustoiminnan tavoitteitaan (esimerkiksi aikataulua, taloudellisia tavoitteita) ja riskinottoa (eli tunteita tai tunteita osakemarkkinoiden nousuista ja alamäkeistä).

Vastuuvapauslauseke: Tämän sivuston tiedot on tarkoitettu vain keskusteluun, eikä niitä saa väärinkäyttää sijoitusneuvonana. Nämä tiedot eivät missään olosuhteissa ole suositeltavaa ostaa tai myydä arvopapereita.