Joukkovelkakirjojen ostaminen korottuvilla korkoympäristöllä

Federal Reserve pyrkii vähitellen herättämään elvytystään, kun talous siirtyy elämäntavoista vakaaseen tilaan. Mutta joukkovelkakirjojen hinnat liikkuvat päinvastaiseen suuntaan kuin korot, mikä tekee sijoittamisesta joukkovelkakirjojen sijoitusrahastoihin ja ETF: iin haasteena, toisin sanoen.

Parhaiden korkorahastojen löytäminen vuonna 2086, ainakin sanoen, on haaste. Mutta tässä on joitain yleisiä suuntaviivoja korkosijoitusten hankkimiseksi tänä vuonna.

Parhaat korot nousevat korottomille korkoille

Yksi tapa sijoittaa korkorahastoihin korkojen nousun aikana on käyttää lyhytaikaisia ​​korkorahastoja. Yleisesti ottaen pitempien maturiteettijoukkolainojen hinnat laskevat edelleen hinnaltaan kuin lyhyemmät maturiteetit. Joten käyttämällä lyhytaikaisia ​​maturiteetteja lyhytaikaisia ​​sijoitusrahastoja, voit pienentää alenevien hintojen negatiivista vaikutusta. Tässä tapauksessa sijoittajat voivat harkita lyhytaikaisia ​​korkorahastoja.

Toinen tapa hallita epävarmuutta nousevien korkojen ympäristössä on käyttää hyvin monipuolista ja hyvin hoidettua joukkovelkakirjalainaa. Yksi tällainen rahasto on Loomis Sayles Bond (LSBRX). Päällikkö Dan Fussilla on ollut 55 vuoden kokemus sijoitusteollisuudesta, ja hän on ollut Loomis, Sayles & Companyin kanssa vuodesta 1976. Kiinteät tulot voivat olla monimutkaisempia ja vaikeampia kuin varastosalkkuja. Joten ammattitaitoinen ja kokenut johtaja on välttämätön joukkovelkakirjalainarahastojen sijoittamiseen. Muista kuitenkin, että LSBRX voi sijoittaa korkean tuoton joukkovelkakirjalainoihin, jotka voivat nähdä hintojen jyrkemmän laskun, jos talous heikkenee.

Hyvän joukkovelkakirjalainan rahasto monipuolistuu Vanguard Total Bond Market Index (VBMFX).

Miten tietää, milloin myydä joukkovelkakirjalainoja?

Jos joukkovelkakirjalainojen odotetaan laskevan hintoihin vuonna 2016, ei olisi järkevää yksinkertaisesti myydä joukkovelkakirjojen varoja nyt ja siirtää portfolion korkosijoitustasi käteiseksi? Tämä on haastava kysymys, mutta vastaus on suhteellisen yksinkertainen, jos olet pitkäaikainen sijoittaja.

Jos katsot taaksepäin viime vuosien aikana, näet, että varastoilla oli yksi parhaimmista positiivisista historiallisista ajoista, kun taas joukkovelkakirjat eivät olleet niin hyviä viime vuosina, lukuun ottamatta muutamia kirkkaita pisteitä joukkolainojen hinnat.

Tässä on kyse siitä, että korkorahastot voivat menettää rahaa, mikä tarkoittaa, että joukkovelkakirjojen hinnat voivat laskea etenkin silloin, kun korkojen odotetaan nousevan.

Mutta eikö tämä ole, miten monipuolistaminen on tarkoitus toimia? Yksi omaisuuserä on erittäin hyvä ja toinen omaisuus on alle keskiarvon. Sitä kutsutaan hyväksi tasapainoksi, ei huonoon allokointiin! Lisäksi, jos olet dollarikustannuslaskenta korkorahastoiksi, ostavat osakkeita, kun ne laskevat. Joten kun hinnat alkavat nousta uudelleen, "keskimääräinen" osakkeennehinta on pienempi, joten hyödyt enemmän, kun ne palaavat takaisin.

Joukkovelkakirjalainojen näkymät vuonna 2018

Tässä on paras mahdollinen joukkovelkakirjalainojen hankinta vuonna 2018 ja sen jälkeen: Jos haluat minimoida riskin ensin ja maksimoida tuoton toisen, mikä on viisas sijoitusfilosofia, et ole täysin hylkää pitkän aikavälin näkymät, mutta säilytä monipuolisesti.

Lisäksi kuka sanoa talouden ei hidastu uudestaan ​​ja joukkovelkakirjat pysyvät arvossaan tai jopa nousevat hinnasta, kun kannoilla on alhainen ja negatiivinen tuotto?

Kukaan ei oikeastaan ​​tiedä. Siksi buy-and-hold-strategia pyrkii toimimaan parhaiten useimmille sijoittajille.

Vastuuvapauslauseke: Tämän sivuston tiedot on tarkoitettu vain keskustelukäyttöön, eikä niitä saa väärinkäyttää sijoitusneuvonana. Nämä tiedot eivät missään olosuhteissa ole suositeltavaa ostaa tai myydä arvopapereita.