Onko Home Equity Credit Credit (HELOC) mielestäsi järkevä?

Kotitalouksien luottoriski, tai HELOC, on se paikka, jossa lainaat kotimaassasi vakuudeksi. Lainanantajasi asettaa lainausrajan, ja voit valita lainaavan niin paljon kuin haluat sovitulla ajanjaksolla. Se on samanlainen kuin luottokortti, koska nostat rahaa tarpeen mukaan.

Mutta älä sekoita asuntorahaa luottorajan kotimaisuus lainaa . Kotitalouksien laina on se, jossa lainanantaja antaa sinulle kertakorvauksen ja teet saman maksun joka kuukausi, kunnes laina maksetaan.

Luottomerkki poikkeaa siitä, että se on pyörivä - voit käyttää rahaa, maksaa sen ja käyttää sitä uudelleen. Kotitalouksien lainaan liittyy myös kiinteä korko, kun taas HELOC on muuttuva.

• Lisätietoja: Kuinka luottoriski toimii

Vaatimukset HELOC

Yksi päävaatimuksista pääomaa koskevan luottoluokituksen saamiseksi on luonnollisesti omavaraisuus kotona. Pankit edellyttävät, että omistat aina 10-20 prosenttia oman pääoman osuudesta kotiin, vaikka otatkin oman pääoman ehtoisen luottorajan. Jotta luottotiedot saisivat, lainanottajilla on oltava huomattava omavaraisuus kotonaan. Muita HELOCin vaatimuksia ovat tulotodistus, vakaa työllisyys ja hyvät luottopisteet (tyypillisesti yli 680).

Esimerkiksi HELOC

Oletetaan, että olet ostanut kotiasi 210 000 dollaria ja maksoi 100 000 dollaria. Yksinkertaisuuden tähden talo on edelleen 210 000 dollaria 100 000 dollaria pääomassa. Olettaen, että pankki tarvitsee ylläpitää 20 prosentin laina-arvo-suhdetta, voit saada HELOC: n 100 000 dollaria miinus 42 000 dollaria (210 000 x 20 prosenttia = 42 000 dollaria), joka on 58 000 dollaria. > Onko HELOC sopiva sinulle?

Ensinnäkin, sinun täytyy päättää, mitä haluat tehdä rahoilla. Jos etsit tehdä kodin kunnostustöitä, mikä on yhteinen syy saada HELOC, kotivaltion laina voi mahdollisesti olla parempi sovitus. Laina antaa sinulle yhden kertakorvauksen, jonka avulla voit suorittaa korjaustesi ja maksaa takaisin lainan.

Luottolimiitin avulla voit toistuvasti maksaa takaisin ja lainata, kuten luottokortilla. Vaikka korko on yleensä paljon pienempi kuin luottokortilla, se voi silti olla vaarallista, jos olet jatkuvasti lainaava ja maksamassa takaisin. Toisin sanoen, et halua päästä pään yli.

Toisaalta HELOC voi olla paras vaihtoehto, jos maksat lapsen kollegio-opetuksen. Opetus on kiertävä lasku, joka on skenaario, jossa HELOC on järkevä. Maksetaan lukukausimaksut, maksa summa ja toista seuraavalla lukukaudella.

Jos aiot lujittaa velkaa maksamalla korkean koron luottokortteja, kotivaltion laina voi olla hyvä valinta, koska kuukausittaiset maksut ovat kiinteitä.Hanki rahat, maksa kortit välittömästi ja aloita maksujen suorittaminen pankille alhaisemmalla hinnalla. Vaikka HELOC voi tehdä samoja asioita, kun maksat HELOCin, rahat tulevat jälleen saataville. Joillekin näistä rahoista on houkuttelevaa, ja ne voivat palauttaa ne velalle, missä he ovat aloittaneet.

Joillekin lainanottajille veroetuudet tekevät HELOCs- ja home equity -luotoista entistä edullisempia - näiden lainojen maksetut korot saattavat olla verovähennyskelpoisia. Puhua veroviranomaisen kanssa selvittääkseen, mitä vaatimuksia on ja miten tehdä vähennyksiä.

Sinun on ehkä eriteltävä ja rajat (mukaan lukien muun muassa rajoittavat korkokuluja velkaan, joka on enintään 100 000 dollaria). Yksityiskohdat ovat saatavilla IRS-julkaisussa 936.

Kysymyksiä ennen HELOCin saamista ovat:

Mitä tarvitset rahaa?

Voitko säästää sen sijaan, että luotat lainaan?

• Voitteko varautua huonoimpaan tapauskohtaiseen maksuun tai korkeimpaan mahdolliseen korkoon?
• Houkuttelette käyttämään rahaa huolimattomasti?
• Mikä on suunnitelmasi velan maksamisesta?
• Mitkä ovat ehdot ja korot?
• Muista, että kotisi on käytetty vakuudeksi. Jos joutuu vaikeisiin aikoihin mistä tahansa syystä (esim. Odottamatonta työpaikkahäviöitä tai sairauskuluja), saatat menettää kotiisi, jos et voi maksaa lainaasi. Sinulla saattaa myös olla ongelmia kodin myymisen vuoksi, koska lisäsuoja on asetettu kiinteistöön.
• Lopulta vain voit päättää, onko HELOC sopiva sinulle. Varmista, että ymmärrät täysin hyvitysmaksut, ehdot ja ehdot. Se on edelleen velkaa, ja se on otettava vakavasti. Jos käytettävissä on vaihtoehto, joka ei vaadi velkaa, kuten esimerkiksi osa-aikatyön ottaminen ansaita lisää rahaa, on aina parasta mennä kyseiselle reitille.

Tämä artikkeli on julkaissut Justin Pritchard.