TTM tuotosmääritelmä, käyttötarkoitukset, laskenta - sijoitusrahasto

Oletko koskaan tehnyt tutkimusta rahastoista ja löytänyt sen TTM-tuoton? Mitä se tarkoittaa ja miten tiedot auttavat sijoittajia?

Tässä on mahdollisuus oppia TTM-tuotoksen määritelmä ja sen käyttö.

TTM tuotto-määritelmä ja laskenta

Sijoitusrahaston TTM-tuotto viittaa rahasto-osuuksien tuotto-prosentteihin sijoittajille 12 viime kuukauden aikana. TTM on lyhenne, joka viittaa "kahdentoista kuukauden kuluttua".

Se lasketaan ottamalla keskinäisen rahasto-osuuden tai ETF-salkun osuuksien (eli osakkeiden, joukkovelkakirjojen tai muiden sijoitusrahastojen) tuottojen painotettu keskiarvo. Vertailun vuoksi tietyn rahaston taustalla olevien osuuksien tuotto lasketaan jakamalla osakekannan dollarin kokonaismäärä osakekannan osakkeenomistajille maksettavaksi osaksi osakekurssin kautta.

Sijoitusrahaston TTM-tuoton analysointi

TTM-tuotto tarjoaa sijoitusrahaston keskimääräisen osingon ja korkotulojen viimeaikaisen historian sijoittajille. Jos esimerkiksi analysoit rahastoa ja näet, että TTM-tuotto on 3,00%, se olisi maksanut 3 000 dollaria sijoittajalle, joka on 100 000 dollaria sijoitettuna rahastoon edellisen vuoden aikana. On kuitenkin tärkeää huomata, että TTM-tuotto on arvioitava, koska se ei välttämättä edusta tietyn sijoittajan saamaa todellista tuottoa.

Myös viimeisen rahastorahoituksen tapaan rahasto maksoi edellisvuonna maksetut tulot eivätkä takaa, että se tuottaa saman summan seuraavien 12 kuukauden aikana.

Siksi monissa tapauksissa paremman tapa arvioida tulevan tuoton sijoitusrahastoon verrattuna TTM-tuoton tarkasteluun on SEC-tuotto. Tämä tuotto on nykyistä ajankohtaisempaa ja voi auttaa antamaan enemmän tietoa ja selkeämpää kuvaa siitä, mitä tuottoa odotetaan lähitulevaisuudessa.

Viime aikoina korkorahastojen korot ja osakerahastojen maksamat osingot ovat olleet suhteellisen alhaisia.

Siksi on mahdollista, että tulokeskeisen rahasto-osuuden tuotto seuraavilla kahdentoista kuukaudella saattaa tuottaa korkeamman tuoton kuin edellisen 12 kuukauden tuotto. Tämä johtuu siitä, että tuotot ovat osoittaneet suuntauksen nousevan korkeammille alhaisimmille tasoilleen.

Jos haluat nähdä esimerkin osingoista maksettavista varoista, tutustu artikkeliin osinkojen sijoitusrahastojen perusasiakirjoista tai yritä tarkistaa luettelo parhaista Vanguard-rahastoista, jotka maksavat osinkoja.

Päivitetty 8. toukokuuta 2017, Kent Thune.

Vastuuvapauslauseke: Tämän sivuston tiedot on tarkoitettu vain keskustelukäyttöön, eikä niitä saa väärinkäyttää sijoitusneuvonana. Nämä tiedot eivät missään olosuhteissa ole suositeltavaa ostaa tai myydä arvopapereita.