Säädettävä korko-asuntolaina: määritelmä, tyypit, ammattilaiset, konserni

Määritelmä: Säädettävä korko-asuntolaina on laina, joka perustuu korkoon indeksiin. Indeksi on tyypillisesti Libor-kurssi, syötetty rahasto tai yhden vuoden valtiokurssi. ARM tunnetaan myös säädettävänä koronlaina, vaihtuvakorkoisena kiinnityskuluna tai vaihtuvakorkoisena laina.

Jokainen lainanantaja päättää, kuinka monta pistettä se lisää indeksikoroksi. Se on yleensä useita prosenttiyksikköä. Esimerkiksi jos Libor-luku on 0,5 prosenttia, ARM-nopeus voi olla missä tahansa 2,5 prosentista 3,5 prosenttiin.

Useimmat lainanantajat pitävät kurssia ilmoitetulla korolla tiettynä ajanjaksona. Sitten korko nousee säännöllisin väliajoin. Tätä kutsutaan nollaukseksi. Se riippuu lainan ehdoista. Se voi tapahtua kuukausittain, neljännesvuosittain, vuosittain, kolmen vuoden välein tai viiden vuoden välein riippuen saatavan lainan tyypistä. Sinun täytyy lukea pientä painoa tarkasti, jotta voit määrittää, pystytkö maksamaan korkeamman koron.

Nollauksen jälkeen nopeus nousee, kun Libor tekee. Tämä tarkoittaa, että rahan maksaminen voi yhtäkkiä nousta esiin ensimmäisen viisivuotiskauden jälkeen. Jos Libor nousi tuolloin 2,5 prosenttiin, uusi korko nousisi 4,5 prosenttiin tai 5,0 prosenttiin. Katso lisää Historical Libor Rate.

Tämä tarkoittaa sitä, että sinun on kiinnitettävä huomiota syötettyjen rahastojen kurssimuutoksiin ja lyhytaikaisiin Treasury-laskutettuihin tuottoihin. Tämä johtuu siitä, että Libor muuttuu tyypillisesti lukkiutumattomalla tavalla. Kun Treasurysin kysyntä laskee, se pakottaa tuoton ylös.

Katso miten U.S.-valtionvarainhankinnat toimivat.

Hyödyt

Asetettavissa olevien korko-etujen etu on se, että korko on alhaisempi kuin kiinteäkorkoiset kiinnitykset. Nämä korot sidotaan 10 vuoden valtiokirjaan. Tämä tarkoittaa sitä, että voit ostaa suuremman talon vähemmän. Tämä on erityisen houkuttelevaa ensimmäistä kertaa kotiin ostaville ja muille kohtalaisilla tuloilla.

Vähennykset

Suuri haitta on se, että kuukausimaksu voi nousta voimakkaasti, jos korot nousevat. Monet ihmiset ovat yllättyneitä, kun korko nollautuu, vaikka se on sopimuksessa. Jos tulosi eivät ole nousseet, saatat enää olla varaa kotiisi ja menettää sen.

Säädettävä korko-asuntolaina tuli suosittu vuonna 2004. Silloin Yhdysvaltain keskuspankki alkoi nostaa kerätyt varat. Perinteisten lainojen kysyntä laski, kun korot nousivat. Pankit ovat luoneet säädettävät korkoalennukset kuukausittaisten maksujen pienentämiseksi.

Tyypit

Vuonna 2004 pankkiirilaiset saivat luovuutta uusilla lainoilla houkuttelemaan potentiaalisia asukkaita. Seuraavassa on muutamia esimerkkejä suosituimmista.

korkoa vain lainaa. Heillä on alhaisimmat hinnat. Kuukausittainen maksuasi vain menee etua kohtaan, eikä mitään periaatetta, ensimmäisten kolmen tai viiden vuoden ajan.Tämän jälkeen aloitat korkeampia maksuja periaatteen kattamiseksi. Tai saatat joutua tekemään suuren ilmapallon maksun.

Jos olet tietoinen siitä, miten he työskentelevät, nämä lainat voivat olla erittäin edullisia. Jos sinulla on siihen varaa, kaikki ylimääräiset maksut menevät suoraan kohti periaatetta. Jos sinulla on kurinalaisuutta näiden maksujen suorittamisesta, voit todella maksaa enemmän periaatetta vastaan.

Näin saat kotitalouksesi suuremman osuuden kuin perinteisellä kiinnityksellä. Nämä lainat ovat vaarallisia, jos et ole valmis säätöön tai ilmapalloon. Heillä on myös kaikki samat haitat minkään säädettävän koron kiinnityksestä.

Option aseita. Ne antavat lainanottajille mahdollisuuden valita, kuinka paljon maksaa kuukausittain. Ne alkavat "teaser" -nopeuksilla noin 1-2 prosentilla. Ne voidaan nollata suuremmiksi, jopa ensimmäisen maksun jälkeen. Useimmat (80 prosentin) ARM-lainanottajat tekevät kuukausittain vain vähimmäismaksun. Loput lisätään asuntolainan loppusummaan, kuten negatiiviset poistot.

Lainanottajat katsovat maksujen vahvistamisen viideksi vuodeksi. Jos maksamaton asuntolaina kasvaa 110 prosenttiin tai 125 prosenttiin alkuperäisestä arvosta, laina nollautuu automaattisesti. Se voi johtaa maksuun, joka on kolminkertainen alkuperäiseen summaan verrattuna.

Jyrkät rangaistukset estävät lainanottajia uudelleenrahoituksesta. Tämän seurauksena suurin osa lainanottajista vain syventää velkaa. Kun talo on vähemmän kuin kiinnitys, tai lainanottaja menettää työpaikan, he sulkevat pois.

Nämä lainat olivat valtava kuljettaja subprime-kiinnelain kriisin takana. Vaikka vain 2 prosenttia kaikista asuntolainoista oli vaihtoehto ARMS, ne olivat 300 miljardin dollarin arvosta. Useimmat heistä ovat maksamatta. Vähintään 60 prosenttia oli Kaliforniassa, jossa asuntojen hinnat laskivat 30-40 prosenttia. Tämä estää heitä hyötymästä asuntolainan muuttamisohjelmista, kuten MakingHomesAffordable. (Lähde: "Toxic Mortgages", Vastuullinen luoton keskus, 5. marraskuuta 2007. "Nightmare Mortgages", Businessweek, 11. syyskuuta 2006.)