4 Kansainvälistä investointiohjelmaa Warren Buffettista

Billionaire sijoittaja Warren Buffett on julkaissut osakkeenomistajan kirjeen vuosittain vuodesta 1977 keskustelemalla Berkshire Hathawayn uusimmista hankinnoista Berryhiren viimeisimmistä yritysostoista ajattomiin taloudellisiin kokemuksiin keskimääräiselle sijoittajalle. Vaikka Oracle Omaha on monivuotinen fani Yhdysvalloissa, kirjaimet sisältävät tärkeitä neuvoja kaikenlaisille sijoittajille - myös kansainvälisiä sijoittajia, jotka voivat etsiä ulkopuolella U. S. mahdollisuuksia.

Tässä artikkelissa tarkastelemme joitain Buffettin viimeisimmässä osakkeenomistajille osoittamassa kirjeessä annetut sijoitusselvitykset ja miten kansainväliset sijoittajat voivat käyttää neuvoja suorituskyvyn parantamiseksi.

1. Jäljellä ylipainoinen amerikkalainen

Dow Jones Industrial Average nousi 66: sta 11 497: een koko 1900-luvulla, mikä edustaa 17, 320 prosentin myyntivoittoa, jota lisättiin edelleen tasaisesti kasvavilla osingoilla. Warren Buffett uskoo, että amerikkalaiset yritykset - ja niiden varastot - ovat "käytännöllisesti katsoen varmoja" tulevan tulevina vuosina hyötymään innovaatioista, tuottavuuden kasvusta, yrittäjähenkeestä ja runsaudesta pääomaa vastaan ​​huolimatta ennusteista "synkät" media-asiantuntijat.

Huolellisissa talouden laskusuhdanteissa Buffett kehottaa sijoittajia muistaa, että laaja pelko palvelee edullisia ostoksia ja henkilökohtaisen pelon pitäisi olla vihollinen. Hän tiivistää hänen näkemyksensä huomauttaen, että "sijoittajat, jotka välttävät korkeita ja tarpeettomia kuluja ja yksinkertaisesti istuvat pitempään aikaan joukko suuria, varovaisesti rahoitettuja amerikkalaisia ​​yrityksiä, tulevat" melkein varmasti hyvin "sijoitusinvestointien tuottamiseksi.

2. Pitäkää huomiota palkkioihin

Warren Buffett väitti vuoden 2005 osakkeenomistajan kirjeessä, että aktiiviset sijoitustoiminnan hallinnan ammattilaiset - kokonaisuutena - heikentäisivät sijoittajien saavuttamia tuottoja, jotka vain istuivat vielä vuosien ajan. Itse asiassa hän panosti 500 000 dollaria, että sijoituspro-yritys ei voinut valita joukon vähintään viittä hedge-rahastoa, jotka kestäisivät pitkään yhtä hallitsemattoman S & P 500 -indeksirahan, joka veloittaa vain merkkipalkkioita.

Buffett ylisti Vanguardin perustajan Jack Bogleä yksittäisen sijoittajan kriisinä ja edelläkävijä kehittääkseen edullisia varoja. Kansainväliset sijoittajat voivat halutessaan tarkistaa Vanguardin joukon kansainvälisesti keskittyneitä pörssilistattuja varoja (ETF) tai sijoitusrahastoja vaihtoehtona korkeammille kansainvälisille rahastoille. Lisäksi kannattaa tutustua sellaisiin kansainvälisiin omaisuusluokkiin, jotka tarjoavat halvempaa altistumista kuin niche-varat.

3. Ole valmis ostamaan Tarjoukset

Warren Buffett toteaa, että jokainen vuosikymmen tai niin tummat pilvet täyttävät taloudellisen taivaan ja he lyhyesti "sade kulta".Näinä aikoina hän uskoo, että on välttämätöntä kiirehtiä ulkona "kuljettavat kylpyammeet, ei teelusikallia", jotta hyödynnettäisiin edullisilla hinnoilla. Näihin tapahtumiin sisältyi vuoden 2008 finanssikriisi, dot-com-kupla ja muut, jotka johtivat paniikkiliiketoimintaan koko osakemarkkinoiden myyntiin ja mahdollisuuksiin saada yrityksiä merkittävältä alennukselta.

Maailmassa on monia rahoituskriisejä, kuten Euroopan unionin kriisi, jota Yhdistynyt kuningaskunta on odottanut yhteisestä talousalueesta. Kansainvälisten sijoittajien olisi kiinnitettävä erityistä huomiota näihin tapahtumiin tunnistamaan edulliset mahdollisuudet, joilla sijoittajat voivat irrationaalisesti myydä varoja pelosta ilman, että tarkastellaan yritysten todellista perustaa.

4. Hakee laadukkaita yrityksiä

Warren Buffett on toistuvasti ilmoittanut, että Berkshire Hathawayn yritykset ovat onnistuneet vain menestyksekkäästi niiden korkealaatuisten johtajien johdosta, jotka harjoittavat kurinalaisia ​​operaatioita ja vaikeasti toistuvat liiketoimintamallit. Esimerkiksi GEICO: n Tony Nicely liittyi 18-vuotiaaseen yhtiöön ja täytti 55 vuoden palveluksen vuonna 2016 kehittämällä valtavaa kustannusetua, jota se jatkaa nauttimisensa alan jättiläisten yli.

Kansainvälisten sijoittajien, jotka haluavat sijoittaa yksittäisiin osakkeisiin, tulee etsiä korkealaatuisia johtoryhmiä, liiketoimintamalleja ja kohtuuhintaista hintaa. Usein tämä tarkoittaa, että kaivataan paitsi tilinpäätöksiä, myös konferenssipuhelun transkriptejä ja muita elementtejä, jotka antavat tietoa yrityksen johtajista ja tulevaisuuden suunnitelmista.

Näiden vaiheiden avulla voidaan välttää ongelmia ja liian alhaiset varastot.

Bottom Line

Warren Buffettin vuosittaiset osakasluettelot edellyttävät kaikkien vakavien sijoittajien lukemista sekä ajankohtaisista taloudellisista näkemyksistään että ajattomista neuvoistaan. Vaikka Buffett on monivuotinen fani Yhdysvalloissa, kansainväliset sijoittajat voivat kerätä paljon näkemyksiä hänen ajaton sijoitusneuvontaa. Sijoittajat, jotka pitävät tätä neuvontaa, voivat kasvattaa riskipainotettuja tuottojaan ajan myötä välttämällä kalliita virheitä ja hyödyntämällä edullisia mahdollisuuksia.