Miten ja mihin sijoittaa Afrikkaan

Monet kansainväliset sijoittajat pitävät Afrikkaa "lopullisena raja-alueena" kehittyvien markkinoiden, kuten Kiinan ja Intian, kypsänä. Väestöstä, joka on noin miljardi ja merkittävistä luonnonvaroista, mantereella on ollut kasvussa suosio vuosikymmenien aikana. Mutta alue on myös tuhoutunut sodan ja hallinnon muutoksista, jotka ovat pitäneet monia monikansallisia yrityksiä ja sijoittajia pois.

Tässä artikkelissa tarkastelemme parhaita paikkoja investoida Afrikkaan ja joitain tärkeitä asioita, joita sijoittajat harkitsevat.

Investoida Afrikkaan: Pohjoinen, etelä tai välissä?

Toisin kuin Euroopassa tai Etelä-Amerikassa, investoiminen Afrikkaan vaihtelee melkoisesti alueen mukaan. Pohjois-Afrikka on hyvin lähellä Lähi-idän suurta osaa öljyvaroihin ja päätoimialoihin nähden, kun taas Etelä-Afrikkaa pidetään kehittyneempinä markkinoina vahvan kaivosteollisuuden kanssa. Saharan eteläpuolinen Afrikka on edelleen yleisesti saatavilla kansainvälisille sijoittajille ja sisältää vähemmän kehittyneitä talouksia.

Etelä-Afrikka on suosituin tapa investoida Afrikkaan. Maa on suurin kullan, platinan ja kromin tuottaja maailmassa. Maatalouden ja pankkisektorin markkinat ovat kuitenkin melko suuret, ja sen kuluttajaryhmä hidastaa hitaasti vientiä ja kotimaisten palveluiden kasvua.

Pohjois-Afrikka koostuu Algeriasta, Egyptistä, Libyasta, Mauritaniasta, Marokosta, Tunisiasta ja Länsi-Saharasta.

Monet näistä maista tunnetaan laajoista raakaöljyvarannoistaan. Libyassa on esimerkiksi Afrikan suurin öljyvaranto ja maailman kahdeksas suurin varanto. Yli 10 prosenttia kaikista Euroopan maihin tuotu raakaöljy tuli Libyasta. Monikansallisilla yrityksillä on panoksia monissa näistä öljyvarannoista, vaikka politiikka usein häiritsee toimintaa.

Helposti sijoittaa Afrikkaan ETF: iin ja sijoitusrahastoihin

Helpoin tapa investoida Afrikkaan on pörssilistattujen rahastojen (ETF) ja sijoitusrahastojen kautta. Näitä rahastoja ei ole pelkästään kaupankäynnin kohteena Yhdysvaltain pörsseissä, vaan ne sisältävät myös sisäänrakennettua monipuolistamista ja kustannukset ovat huomattavasti pienemmät kuin manuaalisesti salkun rakentaminen Yhdysvaltain talletustodistuksiin (ADR) tai ulkomaisiin arvopaperipörsseihin.

Suosituin eteläafrikkalainen ETF on MSCI Etelä-Afrikka -indeksirahasto (NYSE: EZA), joka edustaa pelkästään puhdasta pelimaailmaa. SPDR: n S & P: n Lähi-idän ja Afrikan ETF: n (NYSE: GAF) kohdalla on kuitenkin myös yli 80%: n altistuminen maasta, mikä tekee siitä monipuolisemman pelin maalle ja alueelle.

Koska muu Afrikka ei ole aivan yhtä suosittu, on vain muutamia laaja vaihtoehtoja investoida alueelle. Ensimmäinen vaihtoehto on ostaa Lähi-idän ja rajat ylittäviä ETF-rahastoja, jotka sisältävät altistumista Afrikan maille.Koska monet Afrikan maat ovat valtavat luonnonvarat, toinen vaihtoehto on sijoittaa raaka-aineisiin, kuten kupariin ja kultaan keskittyviin ETF-rahastoihin.

Afrikan suosituimpia ETF: iä ovat:

• Market Vectors Africa Index ETF (NYSE: AFK)
• SPDR S & P Lähi-idän ja Afrikan ETF (NYSE: GAF)
• MENA Frontier Countries Portfolio : PMNA)
• Lähi-idän osingot ETF (NYSE: GULF)
• Fontier Markets ETF (NYSE: FRN)

Afrikka investoi: edut ja riskit

maailman, Overseas Private Investment Corporationin (OPIC) ja UNCTADin mukaan. Mutta on olemassa myös monia ainutlaatuisia riskejä, jotka kohtaavat Afrikan investoijia. Kansallisista sodista poliittiseen riskiin, yritykset kohtaavat lukuisia esteitä, jotka kilpailevat alueen lupaavissa talouksissa.

Afrikkaan sijoittamisen edut ovat:

• Luonnonvarat . Afrikalla on valtava määrä luonnonvaroja, jotka vaihtelevat öljystä ja timanteista kultaan ja uraaniksi. Ja monet näistä luonnonvaroista jäävät käyttämättömiksi johtuen alhaisesta ihmisen tiheydestä sekä infrastruktuurin ja rahoituksen puutteesta.
• Suuri väestö . Afrikan väkiluku edustaa noin 14,72% maailman kokonaisväestöstä noin miljardilla asukkaalla yli 60 alueella. Tämä luo valtavan mahdollisuuden kulutustavaroihin, kuten televiestintään ja pankkiin.
• suhteellisen alikehittynyt . Afrikka pysyy suhteellisen vähäisenä, kun asukasta kohden tulot ovat jäljessä muualla maailmassa. Tämä tarkoittaa, että tulevaisuudessa voi olla valtava mahdollisuus kasvulle, kun sen väestö kasvaa ja kasvaa.

Afrikkaan sijoittamisen riskit ovat:

• Valtiolliset ongelmat . Jotkut Afrikan hallitukset tunnetaan korruptiostaan ​​tai politiikkansa puutteesta. Korruptio voi johtaa lukuisiin ongelmiin, jotka ulottuvat kiristyksestä kansallistamiseen, kun taas politiikan puute voi vaikeuttaa liiketoimintaa.
• Infrastruktuurin puute . Afrikalla on alhainen ihmisten tiheys ja asukaskohtainen tulo, mikä osaltaan lisää infrastruktuurin puutetta. Tämä vaikeuttaa yritysten hankkimista sähkön, tieliikenneyhteyksien ja muiden tarvittavien komponenttien toimimiseen joillakin alueilla.
• Alueelliset ristiriidat . Afrikka tunnetaan hyvin sen sisällissotidoista ja konflikteista, jotka ovat saaneet aikaan väestönsa. Järjestelmän muutokset voivat myös olla hyvin vaikeita yrityksille, koska se aiheuttaa suurta epävarmuutta.

Bottom Line

Afrikka edustaa houkuttelevia kansainvälisiä sijoittajia. ETF: n ja sijoitusrahastojen avulla sijoittajat voivat helposti rakentaa hajautettua altistumista maanosan talouksille. On kuitenkin tärkeää pohtia alueeseen liittyviä ainutlaatuisia riskejä ja varmistaa, että nämä sijoitukset ovat osa monipuolista salkkua.