Huolellisuuden merkitys liiketoiminnan ostamisen yhteydessä

Yrityksen ostoprosessissa on paljon käänteitä, mutta prosessin osa ei ole tärkeämpää kuin due diligence. Äskettäin todettu tapaus korostaa asianmukaisen huolellisuuden merkitystä.

Taxify: n viimeaikainen artikkeli kertoo tarinan Amazon-liiketoiminnan myynnistä. Myynti meni hyvin, kun due diligence -prosessi osoitti kriittisen ongelman: yritys ei ollut onnistunut keräämään myyntiveroja ostajilta.

Vastuu oli 70 000 dollaria kerättämättömissä myyntiveroissa, joista ostaja olisi ollut vastuussa. Se lopetti sopimuksen sen kappaleista, kunnes myyjät sopivat maksavan myyntiveroja taskusta.

Jos ostat yritystä ja et halua mitään ikäviä yllätyksiä, sinun on tehtävä huolellisuus.

Due diligence on prosessi, jossa arvioidaan yrityksen tilannetta kaikilta osin ennen päätöksentekoa.

Due diligence suoritetaan usein yrityksen ostamisen yhteydessä, mutta monia muita tilanteita, joissa due diligence voidaan suorittaa. Esimerkiksi due diligence on iso tekijä pääomasijoituksen kautta pääomasijoittajien kautta. Myös due diligence on osa kiinteistöjen ostoa, erityisesti kiinteistön oikeudellisen historian tarkistamisessa.

Due diligence ei ole yleinen tutkimus, mutta se sisältää erityisiä elementtejä, jotka voivat vaihdella tilanteen mukaan. Kahden osapuolen, mutta ennen kaikkea ostajan, suojelemiseksi mahdollisten velkojen ja taloudellisten seikkojen selvittämiseksi on varmistettava, että mitään ei ole piilotettu.

Mitä due diligence-prosessiin liittyy?

Prosessiin kuuluu sekä päämies (ostaja tai sijoittaja) että kirjanpitäjä ja asianajaja. Yrityshankinnassa tavallisesti tehdään sen jälkeen, kun asiakirjojen ostotapahtuma on allekirjoitettu, mutta ennen muodollista ostosopimusta.

Huolellisen tarkkailun aikana sinun tulisi:

• Tutkia kaikki tietueet ja asiakirjat alla kuvatulla tavalla
• Viettää aikaa yritystoiminnolla puhumalla johtajille, avainhenkilöille ja työntekijöille.
• Tarkista myyntitapahtumia asiakaslistoja vastaan ​​varmistaaksesi, että yrityksellä on asiakkaita, jotka sanovat.
• Tarkastele mahdollisia tulevia suunnitelmia laajentamiseen, tilojen kunnossapitoon ja kiinteistöihin, kuten laitteisiin, huonekaluihin ja kalusteisiin, jotta varmistettaisiin, että ne ovat raportoituja
• Katso kaikki asiakirjat, jotka saattavat aiheuttaa vastuun yrityksestä, mukaan lukien myyntisopimukset , ostosopimukset, varojen käyttöoikeudet
• Tutustu asiakirjoihin, jotka liittyvät meneillään oleviin tai mahdollisiin oikeusjuttuihin ja viimeaikaisiin oikeudenkäynteihin.

Tärkein due diligence -prosessissa on huomioida, mitä raportoidaan ja mitä todella tapahtuu.Kysy paljon kysymyksiä. jos et saa tyydyttäviä vastauksia, kysy miksi. On joskus tarpeen todistaa kielteiset ja positiivisetkin. Muista, jos se ei näytä oikealta, se ei todennäköisesti ole.

Mitä aiheita sisällytetään due diligence -prosessiin?

Vaikka tarkkailun aiheeseen liittyvät asiat voivat muuttua tilanteen mukaan, suurimman osan aikaa due diligence -prosessi sisältää seuraavat:

Yleiset tiedot
Yrityksen historia, sen alkuperäinen ja mahdollinen liiketoimintasuunnitelmia, yrityksen toiminta-ajatusta ja lyhyen ja pitkän aikavälin tavoitteita ja tavoitteita.

Yrityksen johto ja työntekijät
Kuka vastaa yrityksestä? Mitkä ovat heidän valtakirjansa? Mitä kokemuksia heillä on? Ovatko he rehellisiä ja luotettavia?

Oikeudelliset asiat

Yrityksen oikeudellisen rakenteen tutkimiseen voi kuulua esimerkiksi kopio liittymisasiakirjasta, ohjesäännöt, kokouspöytäkirjat ja valtiolle jätetyt asiakirjat. Muut oikeudelliset asiakirjat olisivat jäljennökset yrityksen sitovista sopimuksista ja sopimuksista sekä takuita / palvelusopimuksia yritysten tuotteista ja mahdollisista tuotevastuuasiakirjoista. Olisi sisällytettävä keskustelu nykyisistä tai vireillä olevista riita-asioista sekä mahdolliset suhteet sääntelyvirastoihin kuten OSHA (työntekijöiden turvallisuutta koskeva laki), ADA (American with Disability law) tai toimialakohtaiset organisaatiot.

Kaikkien työntekijöiden luettelo sekä organisaatiokaavio ovat välttämättömiä, mukaan lukien johtajien ja johtokunnan jäsenten jatkokurssi sekä työsopimusten jäljennökset. Tietoa yrityksen neuvonantajista - oikeudellisista, rahoituksellisista, vakuutuksista ja muista - olisi julkistettava. Taustatarkastukset olisi tehtävä kaikille ylimmän johdon ja hallituksen jäsenille. Työntekijän käsikirjaa ja muita työntekijän palkkaukseen ja etuuksiin liittyviä asiakirjoja on tarkistettava. Tarkastella työllisyysraportteja (lomake 941, lomake 940 ja muut) sekä liittovaltion että valtion. Tarkista itsenäisten urakoitsijoiden asema varmistaakseen, että ne luokitellaan oikein.

Tuotteet ja palvelut

Jos yritys myy tuotteita, tarvitaan luettelo tai luettelo tuotteista sekä tietoja näiden tuotteiden kilpailukyvystä. Myös tuotteiden ja palveluiden esitteitä ja hintoja on tarkistettava. Hinnoittelustrategioita, palvelun saatavuutta ja käyttöehtoja tarvitaan. Yrityksen patentteja, tekijänoikeuksia ja tavaramerkkejä koskevat asiakirjat on toimitettava, samoin kuin yhtiön omistamat lisenssit ja sopimukset lisenssinsaajien kanssa.

Markkinointi- ja kilpailutiedot

Tarvittavat asiakirjat sisältävät yrityksen markkinointisuunnitelman, markkina-analyysin, kasvumahdollisuudet, SWOT-analyysin ja ostosopimukset. Tiedot kilpailusta voivat sisältää luettelot suurimmista kilpailijoista ja kilpailun analysointi - nykyinen ja tulevaisuus.

Asiakkaat . Tiedot asiakkaista käsittelevät tärkeimpien asiakkaiden kanssa tehtyjen sopimusten tarkistamista ja myyntisaamisten ikääntymisraportteja.

Toiminnot Due diligence -menetelmässä käsitellään kiinteän omaisuuden, tilojen ja laitteiden tarkastelua, tuotteiden laadunvarmistusta ja turvallisuutta, toimittajia ja sopimuksia.Inventoria käytetään usein ja varastokustannukset (LIFO ja FIFO) otetaan huomioon.

Taloudelliset asiat
Due diligence -prosessin tärkeimmät taloudelliset tiedot ovat. Tarkistetuissa asiakirjoissa käsitellään aiempien vuosien taseita ja tuloslaskelmia, ennakoituja tilinpäätöksiä, vakuutusturvaa, veroilmoituksia sekä rahasto-osuuksien lähteitä ja käyttötapoja. Tarkista kannattavuus ja tarkista yrityksen taloudelliset tiedot yhteisiä taloudellisia tunnuslukuja vastaan. Tarkista omistajien tulot liiketoiminnan voitosta; jos yritys on yritys, tarkista osakkaiden osingot ja K-1 lomakkeet.