Maksaa Fed valvontakorot?

Yksi asioista, joita sijoittajat ovat ymmärtäneet, on se, että Yhdysvaltain keskuspankilla on nähtävästi valta kasvattaa tai laskea markkinoiden korotusta. Kun vanhemmat investoivat korkeakouluihin, on tärkeää, että ymmärrät eri hinnat ja miten he vaikuttavat lastesi college-rahastoon.

Nykyinen päästökorvaus

Yhdysvaltain keskuspankin (Fed) ja korkojen suurin sekaannuslähde on suhteessa siihen, mihin hintaan he todella puhuvat.

Yhdysvalloissa on todellisuudessa kolme verokantaa, jotka ajaa lähes kaikesta muusta, joukkovelkakirjalainasta takaisin luottokorttikoroihin. Näistä Federal Reserve tosiasiallisesti valvoo vain kahta (liittovaltion rahastokorko ja alennuskorko).

Kolmas kurssi, jota kutsutaan Prime Rate -tapahtumaksi, on se nopeus, jonka useimmat ihmiset uskovat uskottomasti muuttaneen. Totuus on, että tämä on se valuutta, jolla Fedilla ei ole suoraa valvontaa. Vieläkin yllättävämpää monille sijoittajille on se, että termi "prime rate" ei tosiasiassa viitata mihinkään yksittäiseen korkoon. Termi tarkoittaa yksinkertaisesti viittauksia pankkeihin, jotka antavat parhaansa asiakkaille rahan lainaamisesta. Tämä kurssi voi ja vaihtelee hieman pankista toiseen, ja se voi vaihdella epäsuorasti, kun federaatio muuttaa muut kahdenlaiset hinnat.

Vaikka nykyinen prime rate vaihtelee pankista toiseen, näet usein vain yhden prime rate-numeron. Useimmiten tämä korko on Wall Street Journal Prime Rate, joka on tarkoitettu edustamaan kaikkia yksittäisiä pankkikursseja milloin tahansa.

Tämä numero on se, joka liittyy suoraan siihen hintaan, jonka maksat auto-, koti- tai luottokorttilainalle.

Liittovaltion rahastokorko

Liittovaltion rahastokorko, joka tunnetaan myös yön yli, on se kurssi, jolla pankit antavat keskuspankinsa talletettua rahaa keskenään. Syy, jonka Fed helpottaa tämän luotonannon avulla, auttaa pankkeja täyttämään sääntelyyn liittyvät varantovelvoitteensa.

Antamalla pankkien lainata toisilleen, Fed tarjoaa myös mahdollisuuden ylijäämäisille pankeille maksimoida talletustensa tuoton.

Federal Discount Rate

Federal Discount Rate on kurssi, jolla pankit voivat lainata suoraan Federal Reserveista (toisin kuin lainat). Tämä korko on tyypillisesti korkeampi kuin liittovaltion rahastoraho, koska Fed haluaa kannustaa pankkeja lainata toisistaan ​​ennen kuin ne lainaavat Federal Reserveista.

Koronopeuden yleiset vaikutukset

Vaikka korkoasetuksen (tavallisesti neljännestä prosenttiyksikössä tehdyt) kokonaiset vaikutukset eivät kuulu tämän artikkelin soveltamisalaan, nettovaikutus on melko yksinkertainen. Kun Federal Reserve alentaa korkotasoa, se tekee pankkien halvemmaksi lainata asiakkailleen rahaa ja samalla alentaa rahamarkkinatilien korkoja ja uusia joukkovelkakirjalainoja tai CD-asioita.Se vuorostaan ​​vie rahaa kohti osakemarkkinoita ja tekee nykyisistä joukkovelkakirjalainoista houkuttelevampia.

Sitä vastoin, kun Federal Reserve korottaa hintoja, pankkien on vaikea lainata rahaa kuluttajille talouden käyttämiseen sekä rahamarkkinoiden ja uusien joukkovelkakirjojen korottamiseen. Se puolestaan ​​asettaa alaspäin painetta osakemarkkinoille ja olemassa oleville joukkolainoille.

Federal Reserve Changes and Your College Rahasto

Jos olet äskettäin asettanut kollegion varoja lyhytaikaisiksi, vähemmän riskeiksi sijoituksiksi, korko leikataan hieman oman tuoton perusteella, mutta luultavasti ei vaaranna alkuperäistä sijoitustasi. Jos olet pitkäaikaisissa sijoituksissa, korotus todennäköisesti lisää vakautta tai arvonnousua.

Sitä vastoin vanhemmat, jotka ovat hiljattain siirtäneet sijoituksiaan hyvin lyhytaikaisiin sijoituksiin, hyötyvät hieman hinnannoususta. Vanhojen pitkäaikaisten joukkovelkakirjalainojen tai varastojen sijoittajat saattavat todennäköisesti kohdata jonkin verran alaspainetta ja lisätä riskiä menettää osan alkuperäisestä sijoituksestaan, jos heidän on myytävä kiire.